今年以来证监会系统开出罚单超260份（证监会开出天价罚单）硬核推荐，

iFinD数据显示，截至发稿，近两年来中国证监会控制系统已经送出265份“传票”，较上年增加约159%；涉及处罚的A股消费市场上市子公司达132家，较上年增加近74%。消费风险防范层“零容忍”压制各种类型违法违法行为，构筑多方位、立体式的民营企业消费市场消费风险防范管理体系，K817投资人“为保护之网”。

具体来看，财务重要信息造假、未履行ssgs义务、不定期调查报告公布超期限、内部管理制度不完善、内幕消息买卖等成为今年上市子公司受到处罚的主要原因，处罚类型包括控制系统重装巨匠责令改正、警示、罚金、视同诚信档案、充公违法所得、充公非法财物等。

潘悦 摄

例如超卓航科日前公告称，接到中国证监会印发的处罚预先知会书。据调查，子公司被控未如实公布子公司募集资金存放及实际使用情况、未及时处理公布子公司银行存款被划转的重要信息。由此，中国证监会对超卓航科给与警示并判处150多万元的罚金；对多名相关责任人给与警示，分别判处50多万元至70多万元的罚金。

ST南卫日前也接到安徽保监局印发的处罚预先知会书。据查控制系统重装巨匠明，该子公司被控未及时处理公布关联公司Dannemarie应收账款、不定期调查报告存在重大遗漏。安徽保监局对ST南卫给与警示，并判处300多万元罚金；对子公司质权人、董事长兼总经理朱光给与警示，并判处450多万元罚金；对子公司董事、财务总监项琴华给与警示并判处90多万元罚金。

近年来，民营企业消费市场依法从严压制投资顾问违法高速旋转势头稳步，中国证监会“零容忍”压制各种类型违法违法行为，构筑多方位、立体式的民营企业消费市场消费风险防范管理体系，全面落实消费风险防范“尖刺凹叶”、棱角分明控制系统重装巨匠，全力为保护民营企业消费市场平稳。

严消费风险防范基调下，中国证监会发布了一系列管理制度规则，包括严把发行上市质量关，加强退市消费风险防范工作力度、强化投资顾问基金政府机构消费风险防范，强化现金分红、股份增持、量化买卖等方面消费风险防范，督促行业政府机构履行职责尽责等。业内专家认为，强消费风险防范、防风险、促高质量产业发展这一民营企业消费市场产业发展主线的不断推进和相关管理制度的不断完善，有助于为保护消费市场秩序和稳定，提升消费市场生机。

万联投资顾问策略分析师宫慧菁认为，近两年来，中国证监会多次查处违法增持、操纵控制系统重装巨匠消费市场、内幕消息买卖等违法行为，形成高速旋转严格管理势头；强化对于中介政府机构的责任惩处，实现“全面消费风险防范，不留盲区”。同时，投资顾问消费风险防范部门与其他稽查政府机构的关联度趋于紧密，立体式惩处机制正在逐步形成。这些举措有助于为保护投资人权利，增强投资人对投资顾问消费市场的信心，进而提高投资顾问消费市场生机，更好发挥民营企业消费市场的功能。预计中国证监会对重点领域稽查工作力度将稳步强化，对“关键少数”违法惩处工作力度将加强。

南开大学金融产业发展研究院院长李佩珈对《经济参考控制系统重装巨匠报》记者表示，我国投资顾问消费风险防范正在“尖刺凹叶”，消费风险防范工作力度不断强化，近期的一系列消费风险防范政策的部署以及对于投资顾问违法行为的严厉压制，能够为保护消费市场秩序和稳定，为保护投资人权益，推动消费市场形成更加健康、公平和高效的运行环境，有助于推动消费市场的高质量产业发展。